Steigende Volatilität, Rückgang des Finanzministeriums und verblassende Signalstörungen für das Eigenkapital für Nasdaq, S & P 500 und Dow.
Überblick
Der Volatility Index (VIX), der allgemein als “Fear Gauge” des Marktes bekannt ist, hat einen kritischen Zeitpunkt erreicht und das entscheidende 2-Jahres-Unterstützung/Widerstandsniveau bei 18-80 getestet. Nach einem dramatischen Rückgang von 40% gegenüber seinem jüngsten Hoch von 29 bis 20 auf 17-32 hat der VIX ein symmetrisches Dreiecksmuster etabliert, was auf einen bevorstehenden Ausbruch hinweist. Große US-Indizes, darunter NASDAQ, S & P 500, DOW Futures und die 10-jährige Staatsausbeute, ziehen sich aus den jüngsten Abprallen zurück, die zunehmend einem klassischen “Dead Cat Bounce” als einer nachhaltigen Erholung ähneln.
Die Ausrichtung dieser Indikatoren deutet darauf hin, dass die Marktstimmung fragil bleibt und die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Downside -Impulses erhöht.
Grundkontext: Erträge, Aktien und VIX -Verbindung
Die Beziehung zwischen US -Finanzministerium, Aktienmärkten und der Vix ist traditionell umgekehrt, aber gelegentlich in ungewisse Zeiten synchronisiert. Steigende Renditen unter Druck zu den Bewertungen des Eigenkapitals, indem sie die Kreditkosten erhöhen und attraktive Anleihenalternativen anbieten. Umgekehrt signalisieren fallende Renditen normalerweise wirtschaftliche Vorsicht oder Rezessionsangst und veranlassen den Anlegern, Aktien zu verkaufen und sicherere Vermögenswerte zu suchen. Der VIX steigt, wenn Unsicherheit und Volatilität eskalieren.
Derzeit spiegelt die ungewöhnliche Synchronisation, bei der Erträge und Bestandindizes nach kurzen Erholungen gleichzeitig zurückziehen AusblickInflationstrajektorie und Politik der Federal Reserve. Da der VIX an einem entscheidenden technischen Punkt stabilisiert ist, weist diese Synchronisation auf die Anlegerangestellung auf, was auf die bärische Fortsetzung von Aktien und mögliche Renditen hinweist.
Technischer Zusammenbruch
Volatilitätsindex (VIX)
Der VIX testet den kritischen Widerstand mit 18-80 nach Abprall aus der 17-30 Zone. Ein symmetrisches Dreiecksmuster hat sich gebildet, was die Volatilitätsausdehnung der Signalpotential hat.
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Sofortiges bullisches Szenario: Das Halten über 18-80 zielt auf einen anfänglichen Anstieg in Richtung 21-25 (Dreiecks-Mittelpunkt) ab. Ein Bruch über diesem Niveau erhöht die Wahrscheinlichkeit eines Aufstiegs auf 22-80 und anschließend bei 25-24 zur oberen Grenze des Dreiecks. Über 25-24 hinaus konnte der VIX bei 26-75 und dem jüngsten Hoch von 29 bis 20 schnell zu früheren Widerstandszonen eskalieren.
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Bearisches Szenario: Eine entscheidende Pause unter 17-30 würde vorübergehend den Druck des barischen Eigenkapitals lindern, bleibt jedoch im gegenwärtigen unsicheren Klima unwahrscheinlich.
Nasdaq -Futures
Der kurze Rückprall der Nasdaq Futures von der kritischen Unterstützung von 19345 wurde in 20458 entscheidend abgelehnt, was eine Fortsetzung der bärischen Stimmung kennzeichnete.
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Aktuelles Szenario: Das Testen der sofortigen Unterstützung beim Misserfolg von 19857 eröffnet nun den Weg nach unten zu den nachfolgenden Stützen in den Jahren 19716 und 19646 und testet letztendlich das kritische Tiefpunkt um 19345.
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Widerstandsniveaus: Ein klarer Widerstand liegt bei 20458. Durch das Brechen dieser Tatsache könnte sich die Stimmung vorübergehend verändern, steht jedoch mit erheblichen Herausforderungen gegenüber, die sich in der steigenden Volatilität befassen.
S & P 500 Futures
Der S & P 500-Futures-Index hat ungefähr die Hälfte seiner vorherigen Verluste aus einem steilen Ausverkauf zurückgegeben, der bei 6148 begann. Nach Ablehnung von 5818 schweben die Preise jetzt prekär über die kritische Unterstützung bei 5732.
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Sofortiger Unterstützungstest: Das Ausfall bei 5732 würde zusätzlichen bärischen Druck auf die nächsten Stützpegel bei 5649 und 5566 auslösen.
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Bullisches Umkehrpotential: Nur ein entscheidender Schluss über 5818 schlägt einen konstruktiveren Ausblick vor, der derzeit inmitten erhöhter VIX -Werte unwahrscheinlich erscheint.
Dow Jones Futures
Dow -Futures spiegeln auch einen schwachen Impuls wider und ziehen sich nach einer Rücknahme des Vorgängers der vorherigen 9% von 45075 auf 40707 zurück, was einer Ablehnung von 43083 vorliegt.
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Kritische Unterstützung: Der unmittelbare Fokus liegt auf 42416; Durch diese Unterstützung wird die Verluste auf nachfolgende Stützen bei 42214 und dem kritischen 41882 -Niveau beschleunigt.
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Widerstandsniveaus: Starker Gemeinkostenwiderstand bei 42546, 42750 und insbesondere bei 42878.
10-jährige Staatsausbeute
Die 10-jährige Staatskasse hat kürzlich bei kritischem Widerstand von 4,38%gescheitert, der zuvor als signifikanter Drehpunkt hervorgehoben wurde. In der täglichen Tabelle ähnelt die Ertragsbildung nun einem potenziellen Umkehrmuster des Kopf-and-Shoulders-Umkehrungsmusters, das bei Fertigstellung tiefgreifende Auswirkungen haben würde.
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Sofortige Unterstützung: Die entscheidende Unterstützung liegt bei 4,30, gefolgt von 4-22 und 4,16. Eine Aufschlüsselung durch diese Ebenen würde eine bärische Umkehrung festigen und sich auf die psychologischen Niveaus von 4,00% und möglicherweise auf 3,90% abzumelden.
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Konsequenzen ergeben: Ein erheblicher Rückgang der Ertragsrückgang signalisiert typischerweise die Befürchtungen der Rezession, die sich negativ auf das Vertrauen der Anleger auswirkt, die Volatilität (VIX) höher treibt und die Marktverluste für Eigenkapital beschleunigen.
Konsequenzen und Marktauswirkungen
Der synchronisierte Rückzug über die Renditen, Eigenkapitalindizes und der Absprung in VIX unterstreichen breite Marktangst. Die derzeitige technische und grundlegende Ausrichtung erhöht die Wahrscheinlichkeit einer erneuten Volatilitätspikes und tieferen Korrekturen in den Aktienmärkten erheblich. Die Anleger reagieren wahrscheinlich auf zunehmend ungewöhnliche Aussichten für Wirtschaftswachstum, Inflationspersistenz und potenzielle politische Fehltritte durch Zentralbanken.
Ein bestätigter Ausbruch in VIX über dem kritischen Widerstand von 18-80.21-25 würde die bärische Stimmung weiter verschlimmern, die Aktien niedrigere und möglicherweise nach unten drücken, was das Verschlechterung des Vertrauens in die wirtschaftliche Stabilität widerspiegelt.
Abschluss
Der Markt steht an einem kritischen Scheideweg, wobei der nächste Schritt von VIX wahrscheinlich der Katalysator für Eigenkapital- und Anleihenmarktrichtung ist. Die Anleger sollten die wichtigsten Ebenen von VIX bei 18-80 und 21-25 genau überwachen, da entschlossene Bewegungen den Ton für eine breitere Marktstimmung und Richtung angeben. Die derzeitige Ausrichtung zeigt, dass der bärische Druck dominant bleibt und die Anleger auf eine erhöhte Volatilität und die Vorderseite des Abwärtsbetriebs informiert.
