Bildquelle: The Motley Fool
Im letzten halben Jahrhundert hat der milliardenschwere Investor Warren Buffett einige brillante Ratschläge gegeben. Er hat buchstäblich ein tolles Zitat für jeden Aspekt des Investierens.
Besonders hervorzuheben ist im aktuellen Marktumfeld dieser Klassiker: „Ich werde dir sagen, wie du reich wirst. Sei ängstlich, wenn andere gierig sind. Sei gierig, wenn andere ängstlich sind.“
Hier sagt er, dass der beste Zeitpunkt, Aktien zu kaufen, dann ist, wenn andere verkaufen.
Eine Erfolgsstrategie
Bei all der geopolitischen Unsicherheit fühlten sich Investitionen als Herausforderung an, da viele Anleger verkauften. Hier in Großbritannien, der Blue-Chip FTSE 100 Der Index fiel letzten Monat irgendwann in den „Korrekturbereich“ (was einen Rückgang von 10 % gegenüber seinen jüngsten Höchstständen bedeutete).
Das ist die Art von Umgebung, die Buffett liebt. Im Laufe seiner Karriere hat er in Phasen der Marktschwäche oft eingekauft, was ihm viel Geld eingebracht hat.
Reale Trades
Zum Beispiel kaufte er zunächst Coca-Cola Aktien im Jahr 1988 (über seine Investmentgesellschaft). Berkshire Hathaway), kurz nach dem Börsencrash von 1987. Wie viele andere Aktien kam es während des Absturzes zu einem heftigen Ausverkauf, obwohl das Geschäft immer noch in solider Verfassung war und seine Marktdominanz unbestritten war.
Dieser Handel machte ihn zu einem absoluten Vermögen. Heute ist Berkshires Anteil an Coca-Cola rund 30 Milliarden US-Dollar wert.
Zuletzt kaufte Berkshire Hathaway im ersten Quartal 2020 (als die Märkte aufgrund der Pandemie einbrachen) viele eigene Aktien zurück. Als andere in Panik gerieten, erkannte er, dass ihnen ein Mehrwert geboten wurde.
Auch dieser Handel hat sehr gut geklappt. In den letzten sechs Jahren sind die Anteile der Klasse A von Berkshire Hathaway um etwa 170 % gestiegen.
Buffetts Fokus
Es ist erwähnenswert, dass Buffett – der kürzlich als CEO von Berkshire Hathaway zurückgetreten ist – bei der Auswahl der Aktien, in die er investieren wollte, sehr wählerisch war. Er kaufte keine alten Aktien, nur weil sie im Minus waren.
Seine Strategie basierte auf der Investition in hochwertige Unternehmen. Letztendlich suchte er nach Unternehmen mit starken Wettbewerbsvorteilen (oder großen Wirtschaftsvorteilen), hoher Rentabilität, soliden Bilanzen und guten Erfolgsbilanzen.
Eine Aktie, die man sich heute ansehen sollte
Die gute Nachricht ist, dass es heute sowohl im Vereinigten Königreich als auch im Ausland zahlreiche Buffett-Aktien gibt, die attraktiv aussehen. Ein in Großbritannien gelistetes Beispiel ist Coca-Cola HBC (LSE: CCH), der zuletzt um mehr als 10 % gefallen ist.
Dieses Unternehmen – ein Abfüllunternehmen für Coca-Cola – erfüllt viele Buffett-Kriterien. Es ist nicht nur sehr profitabel und finanziell solide, sondern kann auch eine hervorragende Erfolgsbilanz in Bezug auf die Rendite für die Aktionäre vorweisen (einschließlich einer hervorragenden Erfolgsbilanz beim Dividendenwachstum).
Was die Bewertung angeht, erscheint es mir nach dem jüngsten Rückgang sehr vernünftig. Derzeit ist die Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV)-Verhältnis liegt bei etwa 16.
Vergrößern Dividendenrenditees sind etwa 3 %. Es gibt also ein ordentliches Einkommensniveau.
Natürlich gibt es hier Risiken. Geopolitische Instabilität, sich ändernde Verbrauchertrends und Lieferkettenkosten (z. B. Transport) sind einiges, über das man nachdenken sollte.
Bei einer Fünf-Jahres-Perspektive sehe ich jedoch viel Potenzial, sodass es meiner Meinung nach eine Überlegung wert ist. Beachten Sie, dass Analysten bei Jefferies haben ein Kursziel von 5.000 Pence – das sind etwa 20 % über dem aktuellen Aktienkurs.
