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Obwohl der Aktienmarkt in letzter Zeit wackelig war, ist er nicht „abgestürzt“. Die allgemeine Definition eines Absturzes ist ein Rückgang um 10–20 % oder mehr innerhalb weniger Tage, und das haben wir noch nicht gesehen.
Allerdings würde ich einen größeren Absturz in den nächsten ein bis zwei Jahren nicht ausschließen, da die Risiken für die Weltwirtschaft wachsen. Es könnte also an der Zeit sein, über das Risikomanagement nachzudenken, um sicherzustellen, dass Sie vorbereitet sind, falls ein Risiko eintritt.
Beginnen Sie mit der Vermögensallokation
Es gibt verschiedene Möglichkeiten, wie Anleger sich auf einen Börsencrash vorbereiten können. Ich denke, der wichtigste Schritt besteht darin, sich darauf zu konzentrieren Vermögensaufteilung – die Mischung der Anlageklassen in Ihrem Portfolio.
Dies muss zu Ihrem Risikoprofil passen. Wenn Sie beispielsweise vorhaben, bald in Rente zu gehen, und Zugang zu Ihrem Geld benötigen (d. h. Sie haben weniger Risikobereitschaft), ist es wahrscheinlich keine gute Idee, Ihr gesamtes Geld in Aktien zu investieren, da es sich dabei um Vermögenswerte mit höherem Risiko handelt.
Wie viel von Ihrem Geld hätten Sie in Aktien investieren sollen? Nun, eine Faustregel, die hier nützlich sein kann, ist die „110-Regel“.
Damit subtrahieren Sie Ihr Alter von 110 und die Zahl, die Sie erhalten, ist ungefähr der Prozentsatz Ihres Portfolios, der in Aktien investiert werden sollte. Für jemanden, der 50 Jahre alt ist, wären es beispielsweise 60 % (die anderen 40 % sollten in risikoärmere Vermögenswerte wie Anleihen und Bargeld investiert werden).
Beachten Sie, dass Sie unabhängig von Ihrem Risikoprofil immer etwas Bargeld in einem Notfallfonds haben sollten. Mit einem Liquiditätspuffer stellen Sie sicher, dass Sie bei einem Crash keine Aktien verkaufen müssen, um Geld freizusetzen.
Denken Sie an Diversifizierung
Ein weiterer kluger Schachzug besteht darin, sich auf die Diversifizierung auf Aktienebene zu konzentrieren. Durch die Allokation von Kapital in verschiedene Branchen – einschließlich einiger defensiver Sektoren mit geringerem Risiko – können die Auswirkungen eines Crashs möglicherweise abgemildert werden.
Einige Aktien halten sich in der Regel recht gut, wenn die Märkte fallen. Konsumgüterriese UnileverEin gutes Beispiel hierfür ist , das weniger konjunkturell empfindlich ist als viele andere Unternehmen – es fällt in der Regel weniger stark als der Markt, wenn es zu einer Kernschmelze kommt.
Stellen Sie eine Einkaufsliste zusammen
Abschließend lohnt es sich, eine Liste mit Aktien zusammenzustellen, die man im Falle eines Börsencrashs kaufen möchte. Wenn Sie die Recherche im Voraus durchführen, sind Sie besser auf Volatilität vorbereitet und bereit, Kapital zu schlagen, wenn sich plötzlich brillante Gelegenheiten ergeben.
Eine Aktie, die ich bei einem Crash gerne kaufen würde, ist Rolls-Royce (LSE: RR.). Ich bin heute nicht in dieses Unternehmen investiert, da mir seine Bewertung Angst macht (die Zukunftsaussichten). Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) beträgt etwa 37).
Aber zum richtigen Preis und zur richtigen Bewertung würde ich es kaufen. Wenn das KGV zum Beispiel 20-25 wäre, würde ich zuschlagen.
Denn ich sehe hier großes Wachstumspotenzial. Das Unternehmen scheint nicht nur gut aufgestellt zu sein, um vom Anstieg der europäischen Verteidigungsausgaben zu profitieren (es stellt Motoren für Verteidigungsflugzeuge, Landfahrzeuge und Schiffe her), sondern es scheint auch gut aufgestellt zu sein, um vom Atomenergieboom zu profitieren.
Bei einem 37-fachen Gewinn besteht jedoch kein Spielraum für einen operativen Rückschlag. Wenn es beispielsweise in der zivilen Luft- und Raumfahrtbranche zu Problemen kommt, könnte der Aktienkurs stark fallen.
Daher warte ich gerne auf eine bessere Kaufgelegenheit.
