Cisco gemeldet seine Q1-Ergebnisse am 12. November.
Während des Verdienstes AnrufChuck Robbins, Vorsitzender und CEO von Cisco, sagte:
„Der starke Start von Cisco in das Geschäftsjahr 2026 ist ein Beweis für die entscheidende Rolle sicherer Netzwerke und die Stärke unseres Portfolios, wenn Unternehmen KI in ihrem gesamten Unternehmen einsetzen möchten. Wir wissen jedoch, dass viele Kunden noch viel Arbeit vor sich haben, um sicherzustellen, dass sie über die moderne, skalierbare und sichere Netzwerkinfrastruktur verfügen, um ihre KI-Ziele zu unterstützen.“
Auch Robbins fuhr fort und wies auf die Beschleunigung des Wachstums hin:
Hier sind die Ergebnis-Highlights von Cisco im ersten Quartal:
- Der Gesamtumsatz stieg im Jahresvergleich um 8 % auf 14,9 Milliarden US-Dollar.
- Die Gesamtbruttomarge betrug 65,5 %, verglichen mit 65,9 % im ersten Quartal des Geschäftsjahres 2025.
- Das Betriebsergebnis belief sich auf 3,4 Milliarden US-Dollar, ein Plus von 43 % im Jahresvergleich.
- Der Nettogewinn stieg um 5 % auf 2,9 Milliarden US-Dollar.
- Der verwässerte Gewinn je Aktie (EPS) stieg um 6 % auf 0,72 US-Dollar.
Das Unternehmen gab einen Ausblick für das zweite Quartal/Gesamtjahr 2026:
- Umsatz im zweiten Quartal im Bereich von 15,0 bis 15,2 Milliarden US-Dollar
- Der Gewinn je Aktie im zweiten Quartal liegt zwischen 0,69 und 0,74 US-Dollar
- Der Umsatz für das Gesamtjahr 2026 liegt zwischen 60,2 und 61,0 Milliarden US-Dollar
Starke Gewinnergebnisse ließen die Aktie in die Höhe schnellen und notierten zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels um 4,6 % höher in der Nähe von 77,4 US-Dollar.
Bank of America erhöht Kursziel für Cisco-Aktie
Nach der Veröffentlichung der Ergebnisse aktualisierten Tal Liani, Analyst der Bank of America, und sein Team ihre Meinung zur Cisco (CSCO)-Aktie.
Analysten sagten, dass die Stärke der KI- und Campus-Produkte zu einem Anstieg der Cisco-Prognose für das Umsatzwachstum im Jahr 2026 führte, die nun bei 7 % liegt, während die Street 5,3 % betrug, aber die Sicherheit enttäuschte erneut und sank im Vergleich zum Vorjahr um 2 %.
Sie stellten fest, dass das Management von Cisco die schwachen Ergebnisse des Sicherheitsgeschäftssegments auf höhere steuerpflichtige Umsätze bei Splunks Sicherheit zurückführt. Allerdings ist Lianis Team davon überzeugt, dass die anhaltende Schwäche bei fünf neuen Plattformen und einer kürzlichen Aktualisierung aller Firewall-Produkte grundlegender als nur ein Zeitproblem ist.
Das Team schrieb: „Das Unternehmen ist in der Lage, von der Campus-Aktualisierung und dem KI-Zyklus zu profitieren, insbesondere wenn KI auf Unternehmensumgebungen ausgeweitet wird.“
In einer mit TheStreet geteilten Forschungsnotiz bekräftigte Liani seine Kaufempfehlung und erhöhte das Kursziel für die CSCO-Aktie von 85 auf 95 US-Dollar, basierend auf etwa dem 21-fachen seiner Schätzung für das Verhältnis von Unternehmenswert zu freiem Cashflow für das Kalenderjahr 2027.
Analysten stellten Abwärtsrisiken für Cisco fest:
- Verschlechterung des Ausgabenumfelds
- Mangelndes Wachstum der öffentlichen Ausgaben
- Abwärtsrisiko für die Bruttomarge aufgrund von Preis- und Wettbewerbsdruck
- Technologische Änderungen, die sich nachteilig auf ertragsstarke Switching- und Routing-Segmente auswirken würden
- Unfähigkeit, technologische Innovationen im Kern voranzutreiben
- Änderung des Kundenverhaltens, die zu Umsatzdruck führen würde
Aufwärtsrisiken:
- Höheres Wachstum als erwartet in Schlüsselmärkten, insbesondere Switching und Routing
- Solide Marktanteilsgewinne bei Sicherheit und Beobachtbarkeit
Die jüngsten Aktivitäten von Cisco
Cisco angekündigt die Einführung von Cisco IQ, einer KI-gestützten Plattform, die Einblicke in Echtzeit, On-Demand-Bewertungen, Fehlerbehebung, personalisiertes Lernen und Automatisierung bietet.
Nach Angaben des Unternehmens ermöglicht die neue Plattform Kunden, ihre Technologieinvestitionen effizienter zu planen, bereitzustellen, zu verwalten, zu sichern und zu optimieren.
„Cisco IQ ist unser bisher kühnster Schritt bei der Neugestaltung der Art und Weise, wie Kunden mit Cisco interagieren – von der Planung und dem Design bis hin zur Optimierung und Transformation“, sagte Liz Centoni, EVP und Chief Customer Experience Officer.
Weitere Tech-Aktien:
- Während Palantir weiter voranschreitet, sind die Rivalen einen zweiten Blick wert
- Nvidias nächste große Sache könnten fliegende Autos sein
- Cathie Wood verkauft boomende KI-Aktien im Wert von 21,4 Millionen US-Dollar
Das Unternehmen auch angekündigt Cisco Unified Edge, eine integrierte Computerplattform für verteilte KI-Workloads. Ziel der Plattform ist es, Rechenleistung, Netzwerk, Speicher und Sicherheit näher an den Daten zu vereinen, um KI-Inferenzen in Echtzeit und Agenten-Workloads zu ermöglichen.
„Die heutige Infrastruktur kann den Anforderungen einer groß angelegten KI-Unterstützung nicht gerecht werden“, sagte Cisco Chief Product Officer Jeetu Patel. „Mit der zunehmenden Verbreitung von KI-Agenten und -Erlebnissen werden sie natürlich näher an den Orten auftauchen, an denen Kunden interagieren und Entscheidungen getroffen werden – der Filiale, dem Einzelhandelsgeschäft, der Fabrikhalle, dem Stadion und mehr. Dort muss die Rechenleistung leben. Mit unserem Unified Edge machen wir es einfacher, KI in der realen Welt mit flexiblen, sicheren Systemen zu betreiben, die einfach bereitzustellen, zu betreiben und zu skalieren sind, wenn die Nachfrage wächst.“
Cisco enthüllt seine N9100-Serie von Netzwerk-Switches, die ersten von Nvidia-Partnern entwickelten Rechenzentrums-Switches auf Basis von Nvidia Spectrum-X-Ethernet-Switch-Silizium. Mit dieser neuen Switch-Serie kann Cisco eine Nvidia Cloud Partner-kompatible Referenzarchitektur für Neocloud- und Sovereign Cloud-Bereitstellungen anbieten.
„Wir stehen am Anfang des größten Rechenzentrumsausbaus der Geschichte“, sagte Patel. „Die Infrastruktur, die die Agenten-KI-Anwendungen und Innovationen der Zukunft vorantreiben wird, erfordert neue Architekturen, die darauf ausgelegt sind, die heutigen Einschränkungen in Bezug auf Energie, Rechenleistung und Netzwerkleistung zu überwinden. Gemeinsam sind Cisco und Nvidia führend bei der Definition der Technologien, die diese KI-fähigen Rechenzentren in all ihren Varianten antreiben werden, von aufstrebenden Neoclouds über globale Dienstanbieter bis hin zu Unternehmen und darüber hinaus.“
