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Es lief ziemlich gut Diageo‘S (LSE:DGE) Aktien zu Beginn des Jahres 2026. Aber seitdem geht es bergab FTSE 100 Das Unternehmen hat letzte Woche seine Gewinnprognosen (und seine Dividende) gesenkt. Der militärische Konflikt im Nahen Osten hat den Anlegerdurst nicht gerade angeheizt Guinness Hersteller.
Seit dem 1. Januar ist es nun um 3 % gesunken und hat auf Zwölfmonatsbasis 28 % an Wert verloren. Aber es gibt auch gute Nachrichten, denn wenn man den Prognosen der Analysten Glauben schenken darf, besteht nun möglicherweise ein größeres Erholungspotenzial für den Aktienkurs.
Einundzwanzig City-Makler haben Bewertungen für das Unternehmen. Ihr durchschnittliches Aktienkursziel für das nächste Jahr liegt bei 19,82 £ pro Aktie, was einer Steigerung von 27 % gegenüber dem aktuellen Niveau entspricht. Unter Berücksichtigung der erwarteten Dividenden könnte eine Investition von 20.000 £ heute hier einen Wert von 26.086 £ pro Jahr haben.
Auch wenn die Marktbedingungen weiterhin schwierig sind, bin ich optimistisch, dass die Diageo-Aktie die Talsohle durchschritten haben könnte und von diesem Zeitpunkt an Raum für gesunde Gewinne lässt.
Warum dieser Aufwärtstrend?
Da ich selbst Diageo-Investor bin, war ich erfreut, dass das Unternehmen die Dividenden kürzte und die Gewinnprognosen auf ein realistischeres Niveau senkte. Nachdem der neue Vorstandsvorsitzende Dave Lewis die nötige „Aussortierung“ vorgenommen hat, hoffe ich, dass die Wahrscheinlichkeit, dass weitere schlechte Nachrichten ans Licht kommen, eliminiert ist. Um das Marktvertrauen wiederherzustellen, ist es entscheidend, den ständigen Tropfen der Enttäuschung zu stoppen.
Ich sage nicht, dass der Getränkeriese über den Berg ist. Die Verbraucherausgaben bleiben in Schlüsselmärkten wie den USA schwierig. Es muss sich auch an einen allgemeinen Rückgang des Alkoholkonsums im Westen anpassen, eine Aufgabe, die nicht einfach sein wird. Bio-Netz Verkäufe sank in den sechs Monaten bis Dezember um 2,8 %.
Aber ich glaube, dass die Dinge von hier aus besser werden könnten. Mit zunehmendem Vertrauen nehmen die Einzelhandelsumsätze in Nordamerika, Europa und Asien zu. Weitere Zinssenkungen könnten diesen Trend fortsetzen. Erfreulicherweise berichtete Diageo: „stark„Das Umsatzwachstum in seinen europäischen, afrikanischen, lateinamerikanischen und karibischen Märkten zwischen Juli und Dezember deutet auf einen frühen Aufschwung hin.
Das Unternehmen strebt außerdem einen größeren Teil des Segments der trinkfertigen Getränke (RTD) an, wo Convenience-Produkte und leichtere Alkoholoptionen die Nachfrage ankurbeln. Auch bei alkoholfreien Getränken hat es ein erhebliches Potenzial, eine Kategorie, in der es bereits große Erfolge feiert. Es ist Guinness 0,0 Variante hat sich sehr gut verkauft und Diageo hat seine Produktionskapazität erhöht, um der Nachfrage gerecht zu werden.
Sind Diageo-Aktien ein Kauf?
Da der neue CEO bereit ist, Kostensenkungen voranzutreiben, und ein Rückgang in den unterdurchschnittlichen Premium-Kategorien wahrscheinlich ist, bin ich zuversichtlich, dass sich Umsatz und Gewinn von diesem Zeitpunkt an deutlich erholen werden.
Aber was könnte das für den explodierten Aktienkurs von Diageo bedeuten? Wenn man bedenkt, wie günstig das Unternehmen derzeit ist, glaube ich, dass es reichlich Spielraum für eine Preiserholung gibt. Heute wird es mit einem Forward gehandelt Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV). von 14,1 mal. Das liegt deutlich unter dem langjährigen Durchschnitt von 21-22.
Meiner Ansicht nach ist Diageo eine klassische Aktie mit hohem Risiko und hoher Rendite, die Anleger in Betracht ziehen sollten. Bei den aktuellen Preisen halte ich es für einen ernsthaften Blick wert.
