GRUNDLAGENÜBERSICHT
USD:
Der US-Dollar schoss in der letzten Hälfte der letzten Woche in die Höhe, als die Aussicht auf ein schnelles Ende des Krieges schwand und der Ölpreis seine Rallye in Richtung dreistelliger Werte fortsetzte. Händler preisen die Zinssenkungswetten angesichts steigender Energiepreise weiterhin aus.
Am Mittwoch treffen wir die politische Entscheidung des FOMC, wonach die Zentralbank die Zinssätze voraussichtlich unverändert lassen wird, wobei Miran, Waller und Bowman wahrscheinlich anderer Meinung sind und eine Zinssenkung befürworten. Bei diesem Treffen erhalten wir auch die Zusammenfassung der Wirtschaftsprognosen und den Dot Plot.
Die Fed wird ihre Wachstumsprognosen wahrscheinlich nach unten korrigieren und gleichzeitig die Inflationsschätzungen anheben. Der mittlere Dot-Plot sollte unverändert bleiben, wobei bis zum Jahresende eine Zinssenkung erwartet wird. Insgesamt dürfte die Zentralbank angesichts des US-Iran-Krieges Geduld an den Tag legen, aber an einer lockeren Geldpolitik festhalten.
CAD:
Auf der CAD-Seite waren die Wirtschaftsdaten überraschend negativ, und letzten Freitag verzeichneten wir ein sehr schwaches Ergebnis Stellenbericht. In einem solchen Fall würden wir sehen, dass Händler Zinssenkungen für die BoC einpreisen, aber angesichts des US-Iran-Krieges und der steigenden Energiepreise erwartet der Markt bis zum Jahresende fast zwei Zinserhöhungen.
Am Mittwoch treffen wir die politische Entscheidung der Bank of Canada, wonach die Zentralbank die Zinssätze angesichts der geopolitischen Unsicherheit voraussichtlich unverändert lassen wird. Angesichts der Wachstumsrisiken könnte die BoC jedoch marktbasierte Zinserwartungen zurückweisen, was den CAD belasten könnte.
Heute erhalten wir den kanadischen CPI-Bericht. Wie üblich wird der Schwerpunkt hauptsächlich auf dem getrimmten durchschnittlichen VPI Y/Y liegen, der bei 2,3 % gegenüber 2,4 % zuvor erwartet wird. Angesichts der Konzentration auf den Krieg zwischen den USA und dem Iran könnten sich die Daten für den Markt kaum ändern.
USDCAD TECHNISCHE ANALYSE – TÄGLICHER ZEITRAHMEN
USDCAD – täglich
Auf dem Tages-Chart können wir das sehen USDCAD wird seit Februar in einer breiten Spanne gehandelt und der Preis ist kürzlich wieder bis zum Widerstand um die 1,3750-Marke gestiegen. Hier können wir davon ausgehen, dass die Verkäufer mit einem definierten Risiko oberhalb des Widerstands eingreifen, um sich für einen Rückgang zurück in die Unterstützung von 1,3550 zu positionieren. Die Käufer hingegen werden nach einem Ausbruch suchen, um ihre bullischen Wetten als nächstes auf die Marke von 1,39 zu erhöhen.
USDCAD TECHNISCHE ANALYSE – 4 STUNDEN ZEITRAHMEN
USDCAD – 4 Stunden
Auf dem 4-Stunden-Chart haben wir eine mittlere Unterstützung um das Niveau von 1,3630. Das sollte das erste Ziel für die Verkäufer sein. Wenn der Preis dort ankommt, können wir damit rechnen, dass die Käufer mit einem definierten Risiko unterhalb der Unterstützung eingreifen, um sich für eine nächste Erholung zurück in den Widerstand von 1,3750 zu positionieren.
USDCAD TECHNISCHE ANALYSE – 1 STUNDE ZEITRAHMEN
USDCAD – 1 Stunde
Auf dem 1-Stunden-Chart können wir sehen, dass der Preis unter die Aufwärtstrendlinie fällt, die in diesem Zeitrahmen die Aufwärtsdynamik definierte. Aus Sicht des Risikomanagements hätten die Verkäufer ein besseres Risiko-Ertrags-Verhältnis rund um die Abwärtstrendlinie, um weiterhin die Unterstützung von 1,3630 anzuvisieren. Die Käufer hingegen möchten, dass der Preis über die Gegentrendlinie bricht, um sich für einen nächsten Ausbruch über den Widerstand von 1,3750 zu positionieren. Die roten Linien definieren die durchschnittliche Tagesreichweite für heute.
KOMMENDE KATALYSATOREN
Heute Wir erhalten den kanadischen CPI-Bericht. Am Mittwoch haben wir die politische Entscheidung der BoC, den US-PPI-Bericht und die politische Entscheidung des FOMC. Am Donnerstag erhalten wir die neuesten Zahlen zu den Arbeitslosenansprüchen in den USA. Der Fokus liegt weiterhin auf dem Krieg zwischen den USA und dem Iran. Behalten Sie also die Schlagzeilen im Auge, insbesondere die über die Straße von Hormus.
