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Ich träume schon lange davon, durch die Investition in Dividendenaktien ein passives Einkommen für den Ruhestand zu generieren. Mein Plan ist es, ein nachhaltiges Portfolio aufzubauen FTSE 100 Einkommensaktien mit einer Rendite zwischen 6 % und 8 %. Ich besitze bereits mehrere und habe ein paar weitere im Auge, aber aus Spaß dachte ich, ich teste die Fähigkeiten von ChatGPT bei der Aktienauswahl.
Als risikoaverser Investor suche ich nicht einfach so Rat bei irgendjemandem. Aus diesem Grund bin ich mir darüber im Klaren, dass es unklug ist, von einem KI-Chatbot zu erwarten, dass er komplexe Finanzdaten genau beurteilt. Ich habe von ihrer Tendenz gelesen, Fakten zu erfinden und wichtige Daten zu verwechseln, Daten und Namen falsch anzugeben oder Fakten falsch zuzuordnen. Ich gebe also zu, dass ich skeptisch, aber dennoch offen und neugierig war.
Die Ergebnisse
Meine Frage war einfach: Wenn Sie ein britischer Investor wären, der ein passives Einkommensportfolio mit einer durchschnittlichen Rendite von 8 % aufbauen möchte, welche 10 Aktien würden Sie auswählen?
Es hieß: Rechtliches und Allgemeines, Phoenix-Gruppe, M&G, Britisch-amerikanischer Tabak, Lloyds, Taylor Wimpey, Hülse, GSK, Imperiale Marken Und Persimmon (LSE: PSN).
Soweit ich das beurteilen kann, wurden einfach 10 zufällige Aktien aus beliebten Listicles wie „5 Aktien mit der höchsten Dividende für November 2025“ ausgewählt. Es gibt wenig Diversifizierung und keine definitive Strategie, die ich erkennen kann. Es versteht sich von selbst, dass man auf diese Weise kein Portfolio aufbauen kann.
Nicht ohne Nutzen
Dennoch war die Übung nicht völlig umsonst, denn die Aufnahme einer Aktie fiel mir ins Auge. Während mir die anderen Namen relativ offensichtlich erscheinen, ist Persimmon eine weniger verbreitete Wahl. Habe ich etwas verpasst?
Der Ertrag von 4,6 % bei Persimmon würde nicht viel dazu beitragen, mein Ziel von durchschnittlich 8 % zu erreichen. Allerdings liegt er immer noch deutlich über dem britischen Marktdurchschnitt, was ihn zu einer attraktiven Aktie macht, die man als Einkommensquelle in Betracht ziehen sollte. Das Unternehmen zahlte im Jahr 2024 eine Dividende von 60 Pence pro Aktie mit einer ausreichenden Gewinndeckung von 1,54. Das Management ist einer disziplinierten Kapitalallokation verpflichtet und verteilt überschüssige Barmittel durch Dividenden oder Rückkäufe nur, wenn es finanziell sinnvoll ist.
Die jüngsten betrieblichen Verbesserungen sind wesentlich: Der Umsatz stieg im Jahr 2024 um 15 % auf 3,2 Mrd. £ und der Vorsteuergewinn stieg um 10 % auf 395 Mio. £ und lag damit über den Prognosen. Darüber hinaus stieg die Zahl der fertiggestellten Bauten um 7 % auf insgesamt 10.664 Wohnungen. Vielleicht ist das ein Dividendenjuwel, das ich übersehen habe?
Sicherlich denken das einige Makler. Morningstar stuft Persimmon als unterbewertete 5-Sterne-Aktie mit einem fairen Wert von 2.300 Pence ein, während der aktuelle Kurs bei etwa 1.317 Pence liegt.
Endgültiges Urteil?
Die jüngsten Ergebnisse von Persimmon sind beeindruckend Ertragist zwar moderat, aber gut abgedeckt und nachhaltig. Das ist alles schön und gut – aber besteht bei einem Aktienkurs, der in fünf Jahren um 55 % gefallen ist, die Gefahr, dass er noch weiter fällt?
Die Zinssensitivität ist eine zentrale Herausforderung für den Immobilienmarkt, da höhere Kreditkosten die Erschwinglichkeit für Käufer einschränken. Wir haben dies gesehen, als das Unternehmen seine Dividende im Jahr 2023 kürzte, als die Rentabilität während der Hypothekenkrise einbrach. Ein erneuter Abschwung könnte zu weiteren Kürzungen führen.
Es wird jedoch erwartet, dass die Zinssätze im Jahr 2026 sinken, was einen enormen Aufschwung für den britischen Immobilienmarkt bedeuten könnte. In der Folge werden Persimmon-Aktien immer attraktiver. Für Anleger im Immobiliensektor, die eine Option mit höherer Rendite suchen, bietet sich jedoch ein Real Estate Investment Trust (REIT) an Supermarkteinkommen könnte ansprechender sein.
Bitte beachten Sie, dass die steuerliche Behandlung von den individuellen Umständen jedes Kunden abhängt und sich in Zukunft ändern kann. Der Inhalt dieses Artikels dient ausschließlich Informationszwecken. Es handelt sich dabei weder um eine Steuerberatung, noch handelt es sich um eine solche.
Auch wenn ChatGPT gut darin ist, Listen zusammenzustellen, bin ich von seinen Fähigkeiten bei der Aktienauswahl nicht überzeugt. Neben den ausgewählten Optionen gibt es eine Fülle weiterer attraktiver Einkommensmöglichkeiten FTSE 100 Und FTSE 250.
