XAU/USD behält auch zu Beginn der Fed-Woche die rückläufige Tendenz bei

Der Goldpreis musste am Donnerstag schwere Verluste hinnehmen und blieb am frühen Freitag in der Preisspanne nahe der 4.050-Dollar-Marke. Trotz des jüngsten Rückgangs bleibt Gold auf dem Weg, seinen ersten wöchentlichen Anstieg seit drei Wochen zu verzeichnen.

Beim Gold könnte es zu einer weiteren Korrektur kommen

Gold erlebte am Donnerstag einen starken korrigierenden Abwärtstrend von 2 %, nachdem er Anfang der Woche ein Zweiwochenhoch von 4.166 $ erreicht hatte.

Der starke Rückgang des Goldpreises könnte auf verstärkte Inflationssorgen und die daraus resultierende Zunahme restriktiver Erwartungen im Zusammenhang mit der Zinserhöhung der US-Notenbank (Fed) zurückzuführen sein Ausblicknach der Ausweitung des Krieges zwischen den USA und dem Iran im Nahen Osten, der die Ölpreise wieder auf ein Sechs-Wochen-Hoch oder in Richtung 100 US-Dollar pro Barrel trieb.

Befürchtungen, dass zwei der verkehrsreichsten Schifffahrtskorridore der Welt im selben Monat bedroht sein könnten, treiben das schwarze Gold in die Höhe.

Laut TD Securities spricht das allgemeine makroökonomische Umfeld immer noch nicht für einen nachhaltigen Aufbau von Edelmetallbeständen, wobei die Bank argumentiert, dass „es keine fundamentalen Gründe für die Annahme gibt, dass das Zins- und Devisenumfeld in den USA einer Erhöhung des Long-Gold-Engagements in absehbarer Zeit förderlich sein wird.“ Das Unternehmen warnt davor, dass auch geopolitische Spannungen zu dieser Dynamik beitragen, und weist darauf hin, dass „es wahrscheinlich ist, dass die kriegsbedingten Ölpreiserhöhungen im Nahen Osten die Wahrscheinlichkeit einer Zinserhöhung durch die Fed weiter erhöhen werden“, eine Kombination, die ihrer Ansicht nach das kurzfristige Risiko-Ertrags-Verhältnis für ein zusätzliches Long-Gold-Engagement zunehmend eingeschränkt erscheinen lässt.

Unterdessen führte das US-Militär in der 13. Nacht in Folge Angriffe gegen den Iran durch, bei denen es um Drohnenanlagen, Küstenüberwachungsstandorte usw. ging.

Dies geschah, nachdem US-Präsident Donald Trump erklärt hatte, er sei kurz davor zu entscheiden, ob er einen „massiven Angriff“ gegen den Iran starten werde, und zwar in einem Ausmaß, das größer sei als die bereits in den letzten fünf Monaten beobachteten Angriffe.

Trump warnte zuvor auch vor „schweren militärischen Strafen“ gegen Iran und die Huthi, nachdem die vom Iran unterstützte jemenitische Miliz zwei saudi-arabische Öltanker im Roten Meer angegriffen hatte.

Der Fokus richtet sich nun auf die globalen vorläufigen Geschäfts-PMI-Daten, die im Laufe des Tages erwartet werden und die Auswirkungen des Krieges auf das verarbeitende Gewerbe und den Dienstleistungssektor weltweit unterstreichen könnten.

Jede Enttäuschung bei den PMI-Werten könnte die Attraktivität des US-Dollars (USD) als Zufluchtsort wiederbeleben und Gold zusätzlich belasten.

Goldhändler könnten nach der jüngsten Erholung und vor dem Juli auch auf Gewinnmitnahmen und Positionsanpassungen zurückgreifen Gefüttert Die Zinsentscheidung soll nächsten Mittwoch erfolgen.

Sollten sich die Handelsspannungen jedoch verschärfen, könnte der Greenback weitere Verluste erleiden, was den korrigierenden Rückgang des Goldpreises begrenzen würde.

Die USA gaben am Donnerstag bekannt, dass sie bei rund 60 Handelspartnern neue Zölle in Höhe von 10 % bis 12,5 % erheben werden, da eine vorübergehende Steuer von 10 % auf ausländische Waren, die Anfang dieses Jahres eingeführt wurde, ausläuft.

Alles in allem wird Gold weiterhin der Dynamik des USD und der Entwicklung des Ölpreises ausgeliefert sein, da die Märkte angesichts der Drohung von Trump und der eskalierenden Spannungen im Nahen Osten bis zum Wochenende weiterhin vorsichtig sind.

Gleichzeitig verstärkte das tägliche technische Setup von Gold nach der Bestätigung des Bärenkreuzes die rückläufige Tendenz, während das Momentum wieder nach unten tendierte.

Technische Analyse des Goldpreises: Tageschart

Im Tages-Chart handelt XAU/USD um die 4.030 US-Dollar und steht weiterhin deutlich unter Druck, wobei die Obergrenze unter dem 21-Tage-SMA (Simple Moving Average) bei 4.068,50 US-Dollar und dem 50-Tage-SMA bei 4.231,04 US-Dollar liegt. Das Paar liegt deutlich unter dem längerfristigen 100-Tage-SMA von 4.479,88 US-Dollar und dem 200-Tage-SMA von 4.494,74 US-Dollar, was eine rückläufige kurzfristige Tendenz verstärkt. Der Relative-Stärke-Index (14) liegt bei rund 44 und bleibt im neutralen bis weichen Bereich, was darauf hindeutet, dass eine Abwärtsdynamik vorhanden, aber noch nicht überdehnt ist.

Auf der Oberseite ist ein erster Widerstand beim 21-Tage-SMA bei etwa 4.068,50 US-Dollar zu sehen, gefolgt von einer deutlicheren Barriere beim 50-Tage-SMA bei etwa 4.231,04 US-Dollar. Darüber definieren der 100-Tage-SMA bei 4.479,88 US-Dollar und der 200-Tage-SMA bei 4.494,74 US-Dollar eine dichte Widerstandszone, die zurückerobert werden müsste, um den allgemeinen rückläufigen Ton zu mildern. Da es in diesem Datensatz keine eindeutigen gleitenden durchschnittlichen Unterstützungsniveaus unterhalb des aktuellen Preises gibt, würde jeder erneute Rückgang wahrscheinlich die Richtung von sich abzeichnenden horizontalen oder horizontalen Kursen anstreben Fibonacci Böden statt etablierter Trendstützen.

(Die technische Analyse dieser Geschichte wurde mit Hilfe eines KI-Tools geschrieben. Erfahren Sie mehr.)